Арбітраж між біржами

Арбітражні стратегії – один зі способів отримання прибутку на біржі, що не вимагає глибокого занурення в аналіз цін самого активу. Він передбачає оцінку курсової різниці торговельного інструменту на різних майданчиках та заробіток на цьому. Які бувають стратегії та як працює арбітраж між біржами?

Що таке арбітраж між біржами?

Стратегії арбітражу припускають швидке укладання угод із фінансовим активом у різних напрямках. Заробляти на цьому вдається тому, що існує розбіжність цін на різних торгових майданчиках.

Арбітраж між біржами – це один із найпоширеніших способів заробітку на криптовалюті. Наприклад, трейдер купує Ethereum на одній біржі, де він дешевше, і тут же продає його на іншому криптовалютному майданчику за вищим курсом.

Вигоди арбітражу полягають у його низьких ризиках. До того ж немає потреби аналізувати графіки, фундаментальні та макроекономічні показники, щоб зрозуміти, куди рушить ціна в майбутньому. Досить знайти біржу, де актив дешевше і купити його там, щоб потім продати там, де він дорожчий.

Але арбітраж між біржами має і зворотний бік медалі. Низькі ризики означають низький прибуток. Збільшення його в абсолютних показниках можливе шляхом нарощування торговельного обсягу та кількості угод. А це, своєю чергою, вимагає великого капіталу, щоб реально заробити.

Яким буває арбітраж?

Простий для розуміння спосіб арбітражу передбачає операції між біржами. Це означає, що актив купується на одному майданчику і продається на іншому, де він коштує дорожче. Таким чином, трейдери використовують ринкову неефективність, щоб отримати прибуток.

У арбітражі між біржами є витрати – це комісії, які біржі можуть стягувати за транзакції щодо переміщення активу з біржі до електронного гаманця і навпаки. Це один із мінусів криптовалютного арбітражу.

Другий тип стратегій передбачає застосування трикутного арбітражу. Часто його можна реалізувати в рамках однієї біржі, хоча майданчики можуть бути різними. Суть його полягає в тому, щоб купити та продати одну й ту саму валюту з використанням трьох валютних пар. Наприклад, у ланцюжку операцій може бути залучено три валютні пари: EUR/USD, EUR/GBP та GBP/USD.

Арбітраж на деривативах. У цьому випадку можуть використовуватись ф’ючерси або опціони на вибраний актив. Наприклад, на спот-ринку відкривається довга позиція щодо інструменту, а для продажу використовується ф’ючерсний контракт на нього або купівля пут-опціону за ціною, яка дозволить отримати прибуток.

Варто зазначити, що для підбору активів та майданчиків для арбітражних стратегій часто використовуються допоміжні програми чи ресурси, наприклад, сканер для арбітражу криптовалют. Також ці стратегії піддаються автоматизації, наприклад, застосовується арбітражний бот криптовалют.