Хеджування ризиків на Форекс

Будь-хто, хто збирається займатися торгівлею на біржі, неодноразово чув, що цей рід діяльності нерозривно перетинається з ризиками. Але трейдер схильний убезпечити життя. Торговельна діяльність безпосередньо пов’язана з кореляцією вартості трендів. У цьому будується і заробіток всіх суб’єктів ринкових відносин. В іншому випадку формування біржі не існує. Будь-який спекулянт намагається мінімізувати свої витрати для отримання максимального прибутку. Розберемо поняття. Хеджування ризиків на Форекс – процес безпеки угоди від майбутніх негативних результатів за коштами домовленості продажу в майбутньому за раніше обумовленою ціною запланованої дати. Фактично це захист від непередбачуваного коливання ціни об’єкта угоди у майбутньому. Хедж – те саме страхування. Його часто порівнюють із поняттям диверсифікації. Але ці два поняття мають різницю. На відміну від хеджування, диверсифікація передбачає не заздалегідь обдуманий план мінімізації витрат, а розподіл фінансів між великою кількістю трендів з метою зменшення випадків збитковості угоди. Так, при розподілі однієї суми на різні об’єкти, гроші, витрачені на купівлю одного предмета угоди значно менші, якби трейдер витратив весь капітал на один тренд. Відсоток збитку скорочується оскільки зберігається варіант прибуткового результату операції з різних позицій.

Зміст:

• Страхування ризиків на Форекс
• Форекс хеджування
• Ризики на валютному ринку
• Хеджування ризиків на Форекс

Страхування ризиків на Форекс

Для оптимізації роботи на біржі будь-який торговець має дуже добре продумати свої можливості. З метою захисту капіталу потрібно досконально вивчати ринок та своєчасно, а головне правильно робити висновки. Успішні спекулянти звикли спиратися на знання, на здатність аналізувати події на фінансовому євроринку та спиратися на власний досвід. Побудова успішної версії подій – це розрахунок і застосування різних методів мінімізації збитків.

Страхування ризиків на ринку Форекс. Їх досить багато:

• Ф’ючерси.
• Форварди.
• Свопи.
• Опціони Форекс.

Найчастіше на валютній ранці використовуються ф’ючерсні та опціонні деривативи.

Стосовно опціонів – це вид захисту, у якому продавець отримує право купівлі чи продажу тренду (базовий актив) за обумовлену ціну в певну дату. Це право не є обов’язковим, це скоріше надання можливості купити або продати валюту за певною ціною в майбутньому (страйк), або відмовитися від такої можливості, якщо в цьому нема потреби. Цей захист надається за гроші (премія опціону). Він встановлюється на певний термін, після закінчення якого угода буде закрита. Ця дата називається “Термін експірації”. Види опціонів:

• Call – спосіб купити тренд за обумовленою ціною і до настання обумовленої дати.
• Put – продаж предмета торгів за обумовленою ціною у майбутньому.

Учасників опціонів поділяють на 2 групи:

• Покупці та продавці Coll.
• Покупці та продавці Put.

Покупець –  це холдер, а продавець –  райтер.

Відносини регулюються договором, з двома сторонами, холдером і райтером. Обидві сторони мають права, але не обидві мають обов’язки. Так райтер має зобов’язання щодо продажу опціонів, якщо є потреба. Структура взаємин купівлі продажу опціону виражається складнішими інсинуаціями. Про це докладніше можна ознайомитися в інтернеті або в навчальній літературі.

Предметом торгів на Форекс може бути опціон на ф’ючерс. Це опціон на ф’ючерсний контракт, що надає право, не зобов’язання, у визначений момент стати учасником ф’ючерсного контракту на визначений тренд. Але суб’єкт опціонних відносин має право і не скористатися опціями ф’ючерсного договору.

Ризики на валютному ринку

Валютних ризиків на ринку чимало. Починаючи з безпосередньо залежних  від самої торгівлі, закінчуючи побутовими й психологічними, які виникають у процесі торгівлі.

Перша очевидна небезпека заснована на кореляції курсів валют чи коливаннями вартості об’єкта. Насправді можна відстежити, що коливання відбуваються майже щомиті. На ці коливання впливають: ринкові відносини, економічний стан країни та взаємозв’язки між країнами, стихійні лиха, війни тощо. За коливаннями валюти зазвичай важко самостійно стежити. На допомогу приходять системи, які дозволяють дещо скоротити можливість настання непередбачених ситуацій та дозволить трейдеру триматися.

До других можна віднести фактори, що будуються на кредитуванні. Кредитне плече на Форекс кожен торговець сам обирає. Ставки такого збільшення вкладів бувають як 1:1, але можуть сягати й 1:1000. Якщо депозит не дуже великий і ставку обрано мінімальну, то збитки будуть невеликими. Не цікаво довгий час сидіти на порівняно безприбутковому потенціалі. І особливо новачки з абияким капіталом намагаються забезпечити високе кредитне плече. Це здається гарним вибором, але якщо подумати про невдалий результат? Добре якщо вибраний сумлінний брокер, що не паразитує на ставках і вчинить по совісті. Є дилери-посередники й самі не торгують. Вони просто заробляють у такий спосіб на ваших вкладах. Або просто привласнюють кошти.

Також є і загальнотехнічні загрози негативних наслідків. Ці події відбуваються через технічні та побутові негаразди. Наприклад, раптове відключення електроенергії, збої системи, ламання обладнання, відсутність інтернету. Це все спричинить втрати часу і, відповідно, грошей.

І найпомітніші з небезпек це психологічні особливості під час здійснення торгівлі на ринку. До них відноситься психоемоційний стан, який нерідко виникає як у новачків, так і у професіоналів. У новачків це, швидше за все, залежить від страху втратити свої перші вкладені кошти. А у професіоналів це може, трапляється й рідше, але має глибокі наслідки. Бо профі переважно торгують з використанням великих сум і емоційна напруга, заснована на непередбачених обставинах, накладає страшні втрати для людини. А також у випадку зі спекулянтами, які давно на ринку, є варіант надмірно самовпевнених вчинків. Які нерідко можуть призводити до несподіваних збитків.

Хеджування ризиків на Форекс

Хеджування – це страхування ризиків на Форекс, що передбачає собою процес мінімізації збитків шляхом фіксації вартості купівлі або продажу тренду та обумовленого терміну експірації. Крім опціонів, існує ще ф’ючерсне страхування. Це практично той самий процес, що й опціони, тільки ф’ючерс — це заздалегідь забезпечене зобов’язання на купівлю можливості подальшої купівлі-продажу тренду у визначену дату за обумовленою ціною.

Фактично дані види захисту більшою мірою розраховані не стільки на забезпечення прибутку, скільки на недопущення витрат. Якщо застосовується варіант хеджування ризиків, то трейдер забезпечує собі варіант продати валюту за поточною ставкою у майбутньому. Це здається хорошим виходом, якщо після закінчення курс валют впав порівняно з днем укладання угоди. Але якщо ставка за курсом валют на день експірації значно зросла, трейдер позбавляє себе права на прибуток, плюс зазнає витрати, пов’язані з покупкою. Тобто опційна премія. Кожен повинен вибирати, яким видом безпеки зручно скористатися. І чи варто взагалі скористатися подібними можливостями. Хеджування ризиків на Форекс – це хороший спосіб стабільного, практично безпрограшного способу торгівлі на валютних та фондових ринках Форекс. Але вибір насамперед залежить від вас.

Під час роботи професійні торговці вдаються до різних способів збереження капіталу. Вищеперелічені варіанти є найпоширенішими. Але серед страхування існує ще й відоміший спосіб у новачків – хедж локк. Цей вид захисту, часто запропонована до застосування трейдеру-початківцю. Суть безпеки полягає у відкритті двох позицій угоди з перспективою закриття збиткової та перекриття доходом від прибуткової угоди видатків. Тут є три замки: нульовий, позитивний та негативний. Така стратегія найчастіше розглядається на навчальних курсах з трейдингу. Але вона має багато нюансів.

Професійний підхід до реалізації дій на трейдинговому терені не терпить легковажного поводження. Навіть якщо продавець вважає, що він прорахував усі варіанти та впевнений у майбутній вигоді, убезпечити свої кошти від плачевного результату буде не зайвим.