Как купить акции En+ (ENPLDR) в Украине

О компании En+

Корпорация En+ является одним из крупнейших в мире производителей алюминия и электроэнергии на базе гидроэлектростанций. Она представляет собой гигантский вертикально-интегрированный холдинг, в состав которого входят десятки крупнейших российских алюминиевых заводов, глиноземные комбинаты, ГЭЦ, ТЭЦ и другие предприятия. En+ является совместным российско-английским предприятием, ключевую роль в котором играет известный российский предприниматель Олег Дерипаска. Акции En+ торгуются на нескольких крупных мировых фондовых биржах, пользуясь большим спросом среди инвесторов.

Группа En+ состоит из десятков предприятий, разбросанных по всему миру. Большая часть из них расположена на территории России и построена ещё во времена СССР. В 1990-е основная часть этих предприятий была приватизирована и перешла в руки частных собственников. Вскоре в алюминиевой отрасли началась консолидация активов и значительная часть крупных предприятий вошли в состав образованной в 2000 г. корпорации РУСАЛ. Ключевую роль в ее деятельности играли Олег Дерипаска и Роман Абрамович.

En+ была создана в 2002 г. в качестве акционера алюминиевых предприятий. В 2004 г. в её собственности оказались все 100% акций РУСАЛ, что сделало компанию одним из крупнейших в мире производителей алюминия. Параллельно с этим в собственность En+ стали переходить активы предприятий гидроэнергетики. В частности, в её состав вошли:

• Красноярская ГЭС;
• Иркутская ГЭС;
• Братская ГЭС;
• Усть-Илимская ГЭС,
• Ново-Иркутская ТЭЦ.

Стремительная консолидация способствовала превращению En+ в крупнейшего мирового производителя алюминия и электроэнергии за пределами Китая. Компания заключила договор о сотрудничестве с РусГидро, позволивший ей построить Богучанскую ГЭС и новый алюминиевый завод. Кроме этого, в 2008 г. En+ приобрела 25% акций Норникеля, что еще более усилило позиции компании на рынке цветных металлов. Одновременно с этим корпорация начинает предоставлять логистические услуги, формируя один из крупнейших парков техники и сопутствующего оборудования.

Второе десятилетие ХХI ознаменовалось для компании значительными переменами. Акции En+ начинают торговаться на крупных международных фондовых площадках, а сама компания приступает к международной экспансии. В 2011 г. начинается стремительное снижение цен на алюминий, что повлекло за собой существенное сокращение доходов и прибыли En+. Фактически, предприятие оказывается в кризисном состоянии, вынуждено брать кредиты и проводить масштабную реорганизацию. В ходе этого ей пришлось значительно сократить производство первичного алюминия, закрыть ряд производств и уволить немало сотрудников.

Главный офис компании en+ group

В 2015-18 гг. компания начала выходить из кризиса, но столкнулась с новыми неприятностями. Ключевая фигура в En+ Олег Дерипаска был включен в санкционный список США, что повлекло за собой множество проблем. Корпорация РУСАЛ была вынуждена значительно сократить объемы экспорта. Компании пришлось законсервировать некоторые производства, самым крупным из которых стал Надвоицкий алюминиевый завод. Так как РУСАЛ является одним из основных поставщиков алюминия на мировой рынок, это вызвало проблемы по всему миру. Дошло до того, что чиновники ряда европейских стран стали просить американских сенаторов снять санкции, так как это привело к увеличению себестоимости у множества производителей за пределами России.

Для решения проблемы был составлен план, согласно которому Дерипаска должен был сократить свою долю в акциях En+. Одновременно с этим от него требовали оставить совет директоров компании, куда вошли независимые представители из Европы и США. Также была изменена корпоративная структура группы En+, после согласования которой часть санкций была снята. Однако Дерипаска фактически продолжил контролировать деятельность En+, а часть его акций были переписаны на членов семьи. При этом сама корпорация была перерегистрирована в России в специальном административном районе на острове в Калининградской области.

Где купить акции En+ (ENPLDR)

Выбирайте надежные финансовые учреждения при покупке акций. Среди таких компаний можно выделить:

• Робофорекс –  предлагает широкий спектр инструментов и аналитических ресурсов для улучшения решений инвестора.
• Телетрейд – известен своей долгосрочной репутацией и высоким уровнем надежности.
• IC Markets – владеет впечатляющим портфелем акций и предлагает различные инструменты для эффективного управления инвестициями.

Акции En+ оборачиваются на двух основных торговых площадках:

• на Московской бирже:
• на Лондонской фондовой бирже.

Акции En+ на ММВБ прошли листинг только в феврале 2020 г. Одной из причин этого стало изменения места регистрации с о. Джерси специальный административный район в Калининградской области РФ. За время котировок на Мосбирже с акциями En+ не произошло ничего особо примечательного и на сегодня их цена находится примерно на том же уровне, что и была на момент листинга. Это позволяет увидеть график акций En+ на Мосбирже:

График акций En+ на Мосбирже (2020-2021 гг.)

Примечание: на этой же торговой площадке можно купить акции Coca-Cola, акции Уралкалий или купить акции ЛСР

Что влияет на цену и стоит ли покупать акции En+

Стоимость акций En+ формируется под воздействием множества фундаментальных и рыночных факторов. Среди них:

• мировые цены на алюминий и другие цветные металлы;
• цены на электроэнергию;
• курс рубля, доллара и других валют в Сбербанке;
• финансовое состояние компании;
• новостной фон вокруг En+ и её руководства;
• санкции, политические и нормативно-правовые ограничения;
• сделки с конкурентами или крупными бизнес-партнерами;
• состояние российской и мировой экономики;
• количество акций в обращении и их владельцы;
• дивидендная политика компании и др.

Будучи преимущественно сырьевой компанией, En+ сильно зависит от цен на готовую продукцию. В периоды роста мировых цен на алюминий и другие цветные металлы, доходы компании растут, что увеличивает её инвестиционную привлекательность и спрос на акции. Когда же сырьевые рынки движутся в нисходящем направлении, то динамика акции En+ может быть отрицательной. В этом плане у En+ есть одно преимущество. Из-за больших масштабов, компания оказывает серьезное влияние на мировой рынок, поэтому в некоторой степени сама способна регулировать мировые цены на сырье. Но все равно она может оказаться заложницей внешних обстоятельств, как это было в 2011-2013 гг.

Другим важных фактором, оказывающим влияние на стоимость акций En+, является политика. Собственники и руководство компании имеют большой вес на российской и мировой политической арене, в результате чего любые события с ними способны оказывать давление на акции En+. Ярким примером этому является 2018 г., когда после включения Олега Дерипаски в санкционный список США, цена акций En+ упала более чем в 2,5 раза. Когда же компании удалось выйти из-под санкций, стоимость акций En+ снова пошла вверх.

Тот, кто задумывается, стоит ли покупать акции En+, должен помнить, что на деятельность корпорации оказывают влияние многие макроэкономические факторы. Даже если дела идут хорошо, стоимость акций En+ может пойти вниз из-за обвала курса рубля или наступления кризиса на финансовых рынках. Трейдерам, специализирующимся на бумагах корпорации, всегда нужно следить за действиями финансовых регуляторов, законодательными нововведениями и другими событиями в российской и мировой экономике. Также важно отслеживать деятельность конкурентов, действия которых способны оказывать существенное влияние на отрасль и акции En+. Цена бумаг холдинга в любой момент может поменять направление движения, поэтому во время торговли необходимо постоянно проводить технический анализ и пользоваться инструментами риск-менеджмента.

Стоимость акций En+ (динамика цен)

Цена акций En+ неоднократно меняла направление движения. Первое появление компании на фондовом рынке произошло в 2010 г., когда на Гонконгской фондовой бирже были размещены акции РУСАЛ – главной дочерней структуры En+. Как показывает график, они торгуются там по сей день.

График акций РУСАЛ на Гонконгской бирже (2010-2020 гг.)

Динамика цен акций РУСАЛ, как и следовало ожидать, демонстрирует высокую корреляцию с ценами на алюминий. Это можно увидеть, если сравнить график акций предприятия с котировками фьючерсов на алюминий. Пики графиков практически в точности совпадают друг с другом, равно как и текущее направление движения этих инструментов.

Котировки фьючерсов на алюминий (2010-2020 гг.)

В 2017 г. уже сама компания En+ приняла решение вывести акции на фондовый рынок. IPO было проведено на Лондонской фондовой бирже, в ходе чего было привлечено около $1,5 млрд. Номинальная стоимость холдинга была оценена в $8 млрд, а стартовая цена на акции En+ составила $14 за GDR. В сегменте цветных металлов и горнодобывающих компаний IPO En+ стало крупнейшим событием 2017 г. Дальнейшее движение цены на акции En+ на Лондонской бирже можно увидеть на графике.

График акций En+ на Лондонской бирже (2017-2020 гг.)

Как видно, цена акций En+ мало чем отличается от динамики котировок РУСАЛа в 2017-2020 гг. На графике присутствует два ярко выраженных ценовых минимума, сформированных в результате резкого обвала курса акций. Первый из них произошел в апреле 2018 г. и был спровоцирован введением санкций в отношении Олега Дерипаски. Второй раз курс акций En+ резко обвалился в марте 2020 г., когда мировая экономика испытывала сильные волнения из-за коронакризиса. После обоих этих спадов стоимость акций En+ довольно быстро восстанавливалась, однако вернуться к значениям 2017 г. им пока не удается. Сейчас котировки акций En+ находятся на уровне $10.

Как купить акции En+ на бирже или через брокера

Чтобы купить акции En+ на бирже, необходимо зарегистрироваться у брокера. Найти подходящую компанию можно прямо на сайте Мосбиржи, где подробно описано как выбрать надежного брокера. В большинстве случаях регистрация осуществляется онлайн через сайт. После этого необходимо связаться с менеджером брокера и проконсультироваться у него относительно открытия торгового счета. С этого счета впоследствии будет осуществляться покупка акций En+ и других активов. Многие брокеры часто проводят специальные тренинги и семинары, позволяющие лучше узнать, как заработать на Форекс.

Те, кто захотят купить акции En+ на бирже, должны будут воспользоваться торговым терминалом, который можно скачать с сайта брокера. Это специальная программа, которая позволяет быстро узнать, сколько стоят акции En+ и других компаний, а также совершать основные торговые операции. Покупка акций осуществляется посредством открытия ордера, который может быть рыночным или лимитным. В первом случае акции компании En+ будут куплены сразу же по рыночной цене. При использовании лимитного ордера купить акции En+ удастся только после того, как цена достигнет заранее определенного значения.

Акции En+ и дивиденды по ним

Дивидендная политика корпорации предусматривает осуществление регулярных выплат акционерам. Их размер определяется на общем собрании акционеров и рассчитывается на основе 100% дивидендов, полученных от РУСАЛа и 75% свободного денежного потока En+. Но практически сразу же после выхода на фондовый рынок холдинг столкнулся с финансовыми трудностями, вызванными санкциями. Из-за этого решение о начале выплаты дивидендов постоянно откладывалось и на данный момент еще не принято.

Разобраться в том, сколько будут составлять дивиденды акций En+, может помочь информация об аналогичных выплатах в компании РУСАЛ:

В планах En+ начать выплату дивидендов, как только стабилизируется ситуации на мировых финансовых рынках.

Как продать акции En+ (ENPLDR)

Продажа акций En+ осуществляется при помощи биржевого терминала. Чтобы продать акции En+, необходимо авторизоваться в терминале под своими личными данными, выбрать открытую позицию по ENPLDR и закрыть по ней сделку. В большинстве случаях брокеры позволяют осуществлять продажу акций En+ частями, что даёт возможность постепенно фиксировать прибыль по мере изменения котировок. Также трейдеры могут отрывать сделки в шорт, которые позволяют зарабатывать на падении акций En+. Для этого достаточно выбрать подходящий момент, задать параметры ордера и нажать кнопку «Продать». Сделать это можно по рыночной или лимитной цене.

Главные акционеры En+

Акции En+ распределены между сравнительно небольшим количеством физических и юридических лиц. Основным акционером En+ продолжает оставаться Олег Дерипаска, которому принадлежит 44,95% акций. Кроме этого, еще 6,75% акций En+ принадлежит бывшим членам семьи Дерипаски. Среди других крупных акционеров En+ выделяются:

• ПАО Банк ВТБ – 21,37%;
• Glencore – 10,55%.

В свободном обращении находится около 9,7% акций En+.

Прогноз акций En+

Учитывая сильную зависимость компании от цен на сырье, а также влияние на неё геополитических факторов, прогноз акций En+ носит сдержанный характер. Если в ближайшее время рынок алюминия и цветных металлов продолжит свой рост, то и акции En+ будут демонстрировать положительную динамику. Однако в случае усиления экономической турбулентности и замедления мировых темпов промышленного производства, котировки акций En+ могут пойти вниз, так как спрос на продукцию корпорации будет снижаться. Кроме этого, российская экономика постоянно находится под давлением западных санкций, которые с приходом новой американской администрации могут только усилиться. А это, как показывает практика, может крайне негативно влиять на En+. Акции компании могут в любой момент потерять в цене, поэтому при торговле всегда нужно пользоваться стоп-лоссами и помнить о существующих рисках.

Интересные факты о компании En+

• Главный акционер En+ в 2008 г. признан богатейшим человеком России и входил в десятку самых богатых людей мира. Помимо En+ в состав его активов входят предприятия финансового сектора, аэропорты, строительные и сельскохозяйственные фирмы.
• Группа En+ продает свою продукцию на пяти континентах. По объему производства алюминия она является наиболее крупным предприятием за пределами Китая.
• Предприятия, которыми владеет En+, расположены в 12-ти странах Европы, Америки, Африки и Австралии.
• Общий объем генерации электроэнергии электростанциями En+ составляет 19,5 ГВт в год.
• Общее количество сотрудников, занятых на предприятиях En+, составляет более 90 тыс. человек.

Выводы

Группа En+ является одним из крупнейших в мире производителей алюминия и глиноземов. Холдинг владеет широчайшей сетью гидроэлектростанций, делающей её самым крупным в мире независимым производителем возобновляемой электроэнергии. Одним из главных активов En+ является ПАО РУСАЛ, по отношению к которой она является материнской компанией. Акции En+ торгуются на Лондонской и Московской биржах, пользуясь неплохим спросом среди консервативных инвесторов. Купить акции En+ можно через брокера, зарегистрировавшись у него на сайте и открыв торговый счет.